跨市套利

WTI与布伦特因交割地、品质与运输成本差异形成价差结构。本文从跨市套利视角梳理Brent-WTI价差驱动机制，解析供应端制裁与需求预期变化下的实操要点。

WTI与布伦特是全球最重要的两大原油期货基准。本文从合约规格、品质差异与交割机制入手，梳理Brent-WTI价差的形成逻辑与跨市套利思路。